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    “以前存的2年期定期利率还有2.7%，现在跑遍银行也找不到超2%的了！活期才0.05%的利息，钱真是越存越‘瘦’。”日前，市民孙女士在银行柜台前的感慨，道出了众多储户的无奈。随着5月底六大国有银行集体下调存款利率，股份制银行、城商行纷纷跟进，长期存款利率降幅显著，部分1年期定存利率已跌破1%，大额存单吸引力也同步下降，传统存款产品收益缩水明显。

   面对此景，储户“存款搬家”现象日益普遍。记者近日走访发现，一种由货币基金、债券基金、黄金基金构成的“新三金”理财组合，正成为市民应对低利率环境、寻求资产保值增值的主流选择。 

“新三金”：灵活稳健的理财新选项 

    在低利率时代，“新三金”凭借各自不同的特性，满足了市民对流动性、稳健性和风险对冲的综合需求。

    货币基金：流动性的“现金管家”。以余额宝、理财通等为代表的货币基金，凭借高流动性（可随时申赎）和相对较高的收益，成为存放短期闲置资金的首选。“00后”小华告诉记者，“我现在习惯把活钱放余额宝，用起来方便，还比活期利息高。”某国有大行理财经理介绍，货币基金主要投资于国债、央行票据等高信用等级、低风险品种，本金损失风险小，即使市场出现大幅波动，其净值（每份基金份额的价值）通常也保持稳定，被许多人视为“几乎不会亏”的理财工具，非常适合存放短期资金。

    债券基金：组合的“稳定器”。尽管今年曾出现阶段性波动，债券基金因其相对稳健的特性，仍是保守型和稳健型投资者的重要配置。某银行理财经理指出，“债券基金具备较强的修复能力，即使有短期波动，往往能在时间的推移下‘被熨平’。长期看，其平均收益通常优于定期存款，波动性又显著小于股票基金。”年初购入债券基金的白女士深有体会：“收益比定存好，但也不是稳赚不赔，关键要看长线。”专家建议，投资债券基金应着眼长期，避免因短期市场波动而“追涨杀跌”，可在回调时分批布局，匹配自身风险承受力与资金使用期限。

    黄金基金：灵活的风险“对冲工具”。黄金投资不再局限于实物金条。银行积存金、纸黄金、黄金ETF等基金形式，让参与黄金市场变得更为便捷。“点一下就能买，金价涨了就能赚，随时能卖，很省心。”投资者刘女士道出了选择黄金基金的原因。这类产品省去了保管实物黄金的麻烦，交易灵活，便于投资者捕捉金价波动机会。不过，理财专家也提醒，金价本身波动性不小，短期交易同样可能带来亏损，需关注国际形势和美元走势。 

专家建议：稳健为上，科学配置是关键 

   多位理财专家表示，“新三金”的流行，反映了市民理财观念从单纯追求高收益，向注重资产稳健性和抗风险性的转变。在当前环境下，“固收+ 黄金基金”是较为主流的“新三金”配置策略之一，即以债券资产打底获取相对稳定的基础收益，搭配黄金资产以增加收益弹性并起到一定的风险对冲作用。

   某国有银行资深理财经理提醒，投资者务必结合自身的风险承受能力、具体投资目标（如养老、教育、购房）和资金可投资期限，科学分配三类资产在组合中的比重，避免单一资产风险过度集中。在利率下行周期中，树立稳健理财观，通过科学配置，构建符合自身风险承受力的财务保障体系，是守护好“钱袋子”的长久之计。(编辑 李冬梅)